Fonterra Co-operative Group Ltd annonce avoir conclu un accord pour la vente de ses activités mondiales de « Consommation et associées »* à Lactalis pour 3,845 milliards NZD (2 milliards d’euros environ), « sous réserve des ajustements financiers habituels et de certaines conditions », notamment :
- l’approbation des éleveurs actionnaires (le vote aura lieu fin octobre ou début novembre) ;
- la séparation des activités vendues ;
- et l’obtention des dernières autorisations réglementaires.
La vente couvre :
- l’activité mondiale de grande consommation de Fonterra (hors Grande Chine) et ses marques correspondantes,
- les activités intégrées « Foodservice et Ingrédients » en Océanie et au Sri Lanka, ainsi que l’activité « Foodservice » au Moyen-Orient et en Afrique.
En plus de la valeur d’entreprise de base de 3,845 milliards NZD, un supplément potentiel de 375 millions NZD pourrait s’ajouter si les licences Bega détenues par Fonterra en Australie étaient incluses dans la transaction, ce qui porterait la valeur totale à 4,220 milliards NZD.
Fonterra continuera de fournir le lait
La coopérative prévoit de redistribuer environ 3,2 milliards NZD (2,00 dollars par action) en capital non imposable à ses actionnaires, après la finalisation de la vente.
Fonterra continuera de fournir du lait et d’autres produits aux activités cédées, ce qui signifie que le lait des éleveurs néo-zélandais restera présent dans des marques emblématiques comme Anchor et Mainland.
Selon Miles Hurrell, directeur général de Fonterra - Cet accord représente une excellente issue pour la Coopérative. Lactalis, en tant que plus grande entreprise laitière mondiale, a l’envergure nécessaire pour développer ces marques. Dans le même temps, cette cession permet à Fonterra de se concentrer davantage sur les activités d’Ingrédients et de Foodservice, où nous sommes leaders mondiaux.
Conditions et calendrier
L’opération concerne la vente des actions de Mainland Group Holdings Limited, une société holding néo-zélandaise détenue par Fonterra.
Les licences Bega seront incluses une fois le différend avec Bega Cheese Limited résolu.
Les autorisations réglementaires nécessaires concernent la Nouvelle-Zélande, l’Australie, ainsi que certains pays comme le Koweït, la Nouvelle-Calédonie et l’Arabie saoudite.
*Les activités cédées regroupent tout ce qui est BtoC (marques grand public) et BtoB Foodservice (restauration, distribution pro) dans plusieurs zones géographiques, « sauf la grande Chine ».
Fonterra conserve son cœur de métier : les ingrédients à forte valeur ajoutée (produits laitiers pour l’industrie alimentaire mondiale, nutrition infantile, santé…), ainsi que ses activités Consumer en Chine.
Fonterra continuera de fournir du lait et d’autres produits aux activités cédées à Lactalis. Le lait des éleveurs néo-zélandais restera présent dans des marques emblématiques comme Anchor et Mainland.